Los autos usados se pondrán a la venta en un concesionario el 11 de julio de 2023 en Chicago, Illinois.
Scott Olson | Imágenes falsas
El director de uno de los prestamistas de financiamiento de automóviles más grandes del país no está demasiado preocupado por el aumento de la deuda automotriz de los consumidores y los precios inflados de los autos usados que conducen a préstamos más prolongados para la compra de vehículos.
¿Su principal razonamiento? El porcentaje de ingresos que los consumidores gastan en sus vehículos se ha mantenido relativamente estable en comparación con 2019, antes de que la pandemia de coronavirus provocara precios inflados a medida que aumentaba la demanda pero los inventarios se mantenían bajos.
“Si simplemente les dijera: ‘Los precios de los automóviles aumentan, las tasas de interés aumentan, los precios de los seguros aumentan’, dirían: ‘¿Saben qué? Los consumidores deben estar pagando más en proporción a los ingresos'”. capital uno dijo a CNBC el presidente de Auto, Sanjiv Yajnik. “Sin embargo, si nos fijamos en cada quintil de salarios e ingresos de las personas, la relación pago-ingreso se ha mantenido bastante estable”.
Si bien Capital One informa que los pagos mensuales medios por propiedad de un automóvil han aumentado de $390 a $525 desde 2019, los datos proporcionados exclusivamente a CNBC desde su unidad automotriz sugieren que los costos de los vehículos se han mantenido relativamente estables en comparación con los ingresos. Esto se debe a que, en general, la relación pago-ingresos se ha mantenido estable en aproximadamente el 10% desde 2019, según la división automotriz del banco estadounidense.
Capital One Auto descubrió que el 80% de los compradores de automóviles que financian un vehículo están por debajo del umbral de pago sobre ingresos generalmente reconocido del 15%.
“El consumidor está siendo cauteloso. Está siendo responsable. Esta es una forma mucho más saludable de hacer las cosas que la alternativa, porque no es un gasto discrecional”, dijo Yajnik, refiriéndose a los consumidores que priorizan el pago del vehículo para el transporte, incluido el trabajo.
Sin embargo, para alcanzar ese objetivo, cada vez más consumidores están solicitando préstamos a más largo plazo para mantener los pagos asequibles.
La opinión del veterano de la financiación de automóviles contrasta con la de otros en la industria que ven los préstamos a más largo plazo como un detrimento para los bolsillos de los consumidores.
Sostienen que los llamados “préstamos permanentes” de seis años o más han llevado a muchos compradores, particularmente de vehículos nuevos, a quedarse sin fondos sobre el valor líquido de sus automóviles y camiones. Eso significa que deben más de lo que vale su vehículo cuando deciden entregarlo.
Edmunds informa que aproximadamente el 26% de los vehículos usados comprados que involucraban un vehículo de intercambio tuvieron un capital negativo este año hasta abril. La cantidad de capital negativo promedió $5,105, un aumento del 35% con respecto a 2019.
“A medida que la duración promedio de los préstamos aumenta, el ritmo al que los consumidores avanzan en el pago de su saldo se desacelera”, Jessica Caldwell, jefa de análisis de cochemax‘s Edmunds, escribió en una publicación reciente en línea. “Si los consumidores cambian su vehículo demasiado pronto por cualquier motivo, se quedarán cada vez más con deudas por préstamos”.
En cuanto a la financiación de vehículos nuevos durante el primer trimestre, el 90,2% de los préstamos para vehículos nuevos que implicaban permutas con capital negativo tenían plazos de al menos 72 meses y el 43% se extendieron a 84 meses, según Caldwell. El intercambio de capital negativo promedio fue de $7,183 durante el trimestre para vehículos nuevos, según Edmunds.
Esas cifras han ido aumentando desde 2022, cuando los valores inflados de los vehículos usados causados por una escasez de chips impulsada por la pandemia impidieron que más compradores cargaran deudas en su próximo vehículo.
Según Yajnik, los consumidores necesitan conservar sus vehículos durante más tiempo para que los préstamos a largo plazo valgan la pena. Pero eso también puede causar aumentos en los costos de mantenimiento, así como la probabilidad de que un vehículo necesite reparaciones que excedan su valor o deba ser desguazado por completo.
“Sí, lleva más tiempo obtener el capital, pero mientras tanto, puedes usar el auto y estás ganando dinero”, dijo Yajnik, un veterano de 28 años en Capital One que ha dirigido la división de préstamos automotrices desde 2008.
El precio promedio de cotización de un vehículo usado fue de $25,390 en marzo, según los datos más recientes de Cox. Eso se compara con los vehículos nuevos, que se deprecian más rápido, a $48,667.
Cox Automotive informa que, si todas las demás condiciones son iguales en un préstamo, financiar un vehículo de $30,000 a una tasa de porcentaje anual del 9% costaría $3,100 más en un plazo de 84 meses que un préstamo de 48 meses. Sin embargo, hay una diferencia de $264 en los pagos mensuales, lo que, según Yajnik, lo hace más asequible para muchos consumidores, especialmente aquellos en niveles de ingresos más bajos.
“Obviamente habrá sectores que tendrán problemas, pero hay que empezar desde un lugar diferente, es decir, ¿por qué la gente compra coches y lo hace de forma irracional?”. dijo Yajnik.
